Доходи срещу кредити – къде е златното сечение?

БНБ затяга жилищното кредитиране с мерки, насочени към клиентите. Те ще влязат в сила от 1 октомври 2024 г. и предвиждат ограничения в съотношенията на обема на отпуснатия кредит към стойността на обезпечението и на разходите по обслужване на дълга към дохода на клиента, както и максималния матуритет на заемите. Решението на регулатора идва на фона на продължаващ бум на ипотечното финансиране за домакинствата - към края на юли 2024 г. годишният темп на нарастване на банковите портфейли в сегмента вече надхвърля 25%, а общият обем на експозициите достига рекордните 22.7 млрд. лв. Аргументацията на БНБ за въвеждането на тавани е, че активността по отпускане на заеми, обезпечени с жилищни недвижими имоти, "продължава да се характеризира с изразен кредитен растеж, който допълнително се ускорява през второто тримесечие на 2024 г.". От централната банка посочват, че "оценката на риска сочи придвижване в по-висока рискова категория на определени индикатори (кредитен растеж, задлъжнялост, цени на жилища и надцененост, среден размер на кредитите и др.), което сигнализира за потенциално натрупване на средносрочни рискове за банковата система". Същевременно от регулатора отбелязват, че "не се наблюдава влошаване на среднопретеглените показатели за кредитните стандарти, но се запазват идентифицираните потенциални зони на уязвимост по линия на съвкупността от кредити със съотношения във високи интервали". Така според обяснението на БНБ новите изискваният имат за цел да подсигурят превантивно устойчивостта на банковата система, като допълват приложените до момента от БНБ капиталови буфери, определени с едни от най-високите нива в Европа. "Те нямат възпиращ кредитната дейност характер, а следват надзорния подход на БНБ за висока консервативност и общата практика на макропруденциални мерки, приложена в страните от ЕС", посочват още от централната банка. Как новите правила ще се отразят на купувачите на жилище? Ще има ли охлаждане на потребителския пазар и колко трябва да изкарваме, за да си купим имот в София? Отговаряме на тези въпроси сега с моя гост в студиото на Гледна точка.